Spiko Dollar
Fai fruttare i tuoi dollari ogni giorno, con la solidità delle più grandi banche mondiali.
Una gestione efficace della liquidità
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Costruito per la tua sicurezza
Collaboriamo con i leader del settore
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Siamo autorizzati e vigilati in Francia, nel rispetto della normativa europea
Trasparenza in tempo reale
Tassi al netto delle commissioni, maturati e corrisposti quotidianamente dalla controparte bancaria (BNP Paribas).
Come funziona Spiko Dollar
Per ridurre i requisiti patrimoniali, le banche cercano di esporsi alla performance di strumenti finanziari, come le azioni quotate, senza iscriverli al proprio bilancio.
Spiko Dollar interviene selezionando, tra le principali banche, quella che offre la migliore remunerazione per acquisire gli strumenti finanziari a cui desidera esporsi.
Each day, the portfolio's returns are passed on to the selected bank, while Spiko Dollar receives a guaranteed daily yield in exchange. This contractual arrangement between Spiko Dollar and the bank is known as a Total Return Swap.
In cambio, la banca si impegna a corrispondere a Spiko Dollar un rendimento giornaliero fisso superiore al tasso risk-free. Questa struttura contrattuale tra Spiko Euro e la banca prende il nome di "Total Return Swap".
Copertura attuale
La tua liquidità gode di una doppia protezione: la solvibilità di una banca di primo livello e, in caso di insolvenza di quest’ultima, la proprietà di un portafoglio di attività finanziarie facilmente liquidabili.
Caratteristiche del prodotto
FAQ
Quali sono le commissioni per l'utilizzo di Spiko Dollar?
L'unica commissione per l'utilizzo di Spiko Dollar è una commissione di gestione annua dello 0,23% sul patrimonio gestito, dedotta quotidianamente su base proporzionale. Gli interessi che vedi ogni giorno sono sempre indicati al netto di questa commissione. Non sono previsti costi per il mantenimento del conto Spiko, né commissioni sulle operazioni di deposito e prelievo. Non viene inoltre applicata alcuna commissione di custodia.
Quali sono i rischi e come sono protetti i miei fondi?
I tuoi fondi sono garantiti da una banca di primo livello e sono a rischio solo nel caso - remoto - di insolvenza di quest'ultima. In tal caso, i fondi restano protetti dal portafoglio di titoli interamente di proprietà dei fondi di Spiko, che verrebbero prontamente liquidati per ridurre al minimo eventuali perdite. In caso di perdite residue a seguito della liquidazione del portafoglio titoli, Spiko Euro deterrà un credito senior nei confronti della banca.
Cosa succede ai miei fondi se Spiko fallisce?
In primo luogo, non hai alcuna esposizione finanziaria all'insolvenza di Spiko, poiché i tuoi fondi non compaiono mai nel bilancio della società. Quando depositi fondi, questi vengono trasferiti direttamente dal tuo conto corrente alla banca depositaria. Allo stesso modo, i prelievi vengono inviati direttamente dalla banca depositaria al tuo conto bancario designato. Il conto deve essere intestato a te, poiché Spiko non può essere utilizzato come mezzo di pagamento.
Tuttavia, l'insolvenza di Spiko potrebbe avere un impatto operativo, poiché la piattaforma potrebbe non essere più disponibile per inviare ordini di prelievo, ad esempio. I prodotti Spiko sono tuttavia regolamentati e vigilati dall'Autorité des marchés financiers (AMF), e il loro funzionamento non dipende dal distributore. In pratica, potrai sempre trasmettere i tuoi ordini di rimborso direttamente alla società di gestione per telefono o via email.
Con quali banche collaborate per negoziare le condizioni di interesse?
Solo banche di rilevanza sistemica globale. Nello specifico: BNP Paribas, Société Générale, Crédit Agricole CIB, Natixis, Goldman Sachs, J.P. Morgan, Citi, Morgan Stanley, Barclays, UBS, BBVA, HSBC, Santander e Bank of America.
Perché le banche sono disposte a offrire un tasso superiore a quello privo di rischio?
Detenere strumenti finanziari in bilancio è costoso per una banca a causa dei requisiti patrimoniali regolatori associati. Una banca è quindi disposta a pagare un tasso superiore al tasso risk-free a un intermediario istituzionale come Spiko Euro, Spiko Dollar, Spiko Pound, Spiko Franco Svizzero per detenere questi strumenti finanziari per suo conto. Si tratta di un accordo vantaggioso per entrambe le parti: i fondi Spiko puntano a ottenere un rendimento interessante sulla liquidità, mentre la banca ottiene esposizione alla performance di un portafoglio di strumenti finanziari senza iscriverli nel proprio bilancio.
Come vengono gestiti i flussi di cassa tra Spiko Dollar e la banca che paga gli interessi?
Amundi registra ogni pomeriggio il valore di mercato del paniere azionario di Spiko Dollar.
- Se il valore di mercato è aumentato rispetto al giorno precedente, Amundi vende il numero di azioni necessario a riportare il paniere al suo valore iniziale e trasferisce il ricavato a BNP Paribas.
- Se il valore di mercato è diminuito, BNP Paribas copre la differenza affinché Spiko Dollar possa riacquistare le azioni e ripristinare il paniere al suo valore iniziale.
- Indipendentemente dalle condizioni di mercato, BNP Paribas corrisponde quotidianamente a Spiko Dollar SOFR + 0,35%.
Esempi numerici per Spiko Dollar, con un paniere azionario del valore di 100$:
- Scenario 1 - Il paniere chiude la giornata a 95$: BNP Paribas corrisponde 5$ a Spiko Dollar, più SOFR + 0,35%.
- Scenario 2 - Il paniere chiude la giornata a 105$: Spiko Dollar corrisponde 5$ a BNP Paribas, mentre BNP Paribas corrisponde SOFR + 0,35% a Spiko Dollar.
Dove posso trovare la documentazione legale del prodotto?
Puoi trovare il prospetto e il documento contenente le informazioni chiave (KID) qui.