Das Ende der technischen Veralterung der Finanzinfrastruktur
Die erste Fintech-Revolution hat die Zugänglichkeit und Qualität von Finanzdienstleistungen erheblich verbessert. Fintechs haben sich jedoch hauptsächlich auf Benutzeroberflächen und Nutzererlebnisse konzentriert, während sie sich weiterhin auf die veraltete Infrastruktur des Finanzsystems verlassen. Diese traditionellen Systeme konnten mit den technologischen Fortschritten der letzten Jahrzehnte nicht Schritt halten, was bedeutet, dass grundlegende Dienstleistungen wie Banküberweisungen, Kartenzahlungen oder Wertpapierübertragungen immer noch Tage zur Abwicklung benötigen, nicht kontinuierlich verfügbar sind und oft manuelles Eingreifen erfordern.
Eine zweite Fintech-Revolution wird das kommende Jahrzehnt prägen: die Revolution der Finanzinfrastruktur. Die Tokenisierung von Finanzinstrumenten wird die Rollen der Registerführung, des Clearings und der Vermögensverwahrung aufbrechen, indem sie Finanzdienstleistungen ermöglicht, auf offenen, interoperablen Infrastrukturen zu agieren, die rund um die Uhr verfügbar sind.
In diesem Kontext nimmt Spiko 4 Millionen Euro auf , um eine Plattform der nächsten Generation für die Emission, Verwaltung und den Vertrieb tokenisierter Finanzinstrumente zu entwickeln.
„Spiko entstand aus dem Wunsch, die Einführung von Blockchain-Netzwerken in Finanzdienstleistungen zu beschleunigen. Unsere Mission ist es, die Infrastruktur der Finanzmärkte zu transformieren, indem wir die Emission von Wertpapieren (Aktien, Anleihen, Fondsanteile) auf Datenbanken ermöglichen, die weitaus leistungsfähiger sind als die derzeit von Zentralverwahrern und Depotbanken genutzten“, sagte Paul-Adrien Hyppolite, Mitbegründer und CEO von Spiko.
Demokratisierung des Zugangs zu risikofreien Zinssätzen mit den ersten tokenisierten Geldmarktfonds
Im heutigen Zinsumfeld mangelt es KMU, Start-ups und Privatpersonen aus mehreren Gründen an zufriedenstellenden Optionen, ihr Kapital zu risikofreien Zinssätzen anzulegen. Erstens ziehen es Banken vor, von den Einlagen ihrer Kunden zu profitieren, anstatt den risikofreien Zinssatz, den sie von der Zentralbank erhalten, weiterzugeben. Zweitens, wenn Kunden Renditeprodukte anfragen, haben diese Institutionen keinen Anreiz, Geldmarktfonds anzubieten, die geringere Renditen als Terminkonten bieten. Schließlich ist der Zugang, wenn diese Fonds auf Kundenwunsch angeboten werden, typischerweise auf hohe Mindestanlagebeträge beschränkt, oft in Hunderttausenden oder sogar Millionen von Euro.
Um dem entgegenzuwirken, legt Spiko zwei tokenisierte Geldmarktfonds auf:
Spiko EU T-Bills Geldmarktfonds (Bloomberg-Ticker: SPKEUMM), der in Schatzwechsel der stabilsten Eurozone-Länder investiert,
Spiko US T-Bills Geldmarktfonds (Bloomberg-Ticker: SPKUSMM), der in US-Schatzwechsel investiert.
Dies sind die ersten OGAW-Fonds in der EU mit einem vollständig tokenisierten Register. Die Anteile der Spiko-Fonds sind rund um die Uhr zwischen Anlegern übertragbar.
Mit diesem Angebot möchte Spiko das Cash-Management revolutionieren, indem es den Zugang zu risikofreien Zinssätzendemokratisiert. Spiko-Fonds sind für Privatpersonen und Unternehmen über die Spiko App, mit einer Mindestanlage von 1 EUR oder USD, sowie über von Spiko bereitgestellte APIs verfügbar. Anleger können beliebig viele Ein- und Auszahlungen vornehmen, ohne Kündigungsfristen, Gebühren oder Strafen. Diese Produkte sind darauf ausgelegt, das Kapital zu erhalten, tägliche Liquidität zu bieten und tägliche Zinsen zu generieren, die dem risikofreien Zinssatz entsprechen.
Spiko-Fonds werden verwaltet von Twenty First Capital, mit CACEIS (einer Tochtergesellschaft von Crédit Agricole) als Depotbank, und werden geprüft von PwC als Abschlussprüfer. Die Anwaltskanzlei Gide Loyrette Nouel unterstützte Spiko bei der Kapitalbeschaffung und bei der rechtlichen Strukturierung der tokenisierten Fonds.
Über Spiko
Spiko wurde 2023 gegründet von Paul-Adrien Hyppolite und Antoine Michon, zwei ehemalige hochrangige Beamte von ENS/X-Mines, die in der Finanzregulierung und digitalen Transformation tätig waren. Das französische Fintech entwickelt eine Plattform für die Emission, Verwaltung und den Vertrieb tokenisierter Finanzinstrumente. Die ersten auf der Spiko-Plattform verfügbaren Produkte sind auf EUR und USD lautende Geldmarktfonds mit vollständig tokenisierten Registern. Diese von der AMF genehmigten und überwachten Fonds sind darauf ausgelegt, eine optimale Cash-Management-Lösung für Unternehmen und Privatpersonen zu bieten.
